P2P网贷去担保化后,投资者利益如何保障?

摘要: P2P网贷自进入监管当局视野以来,虽然正式政策仍未出台,但无论是央行、银监会、还是各地方政府都多次表态,反复重申了相同的、基本的监管原则

  上:P2P网贷为什么要去担保化?

  

P2P网贷业务流程

  一、政府监管政策之要求


  P2P网贷自进入监管当局视野以来,虽然正式政策仍未出台,但无论是央行、银监会、还是各地方政府都多次表态,反复重申了相同的、基本的监管原则。其中,对P2P平台的性质,即定位于信息中介,平台自身不得为交易提供担保,成为各监管部门和地方政府的管理的底线,无论最终具体政策如何,但这个底本已不可松动或更改。


  二、网贷行业持续健康发展之要求


  随着网贷行业整体不断发展、平台自身快速成长,网络借贷的交易规模势必会指数级增长,如果全部交易都由平台自身担保,那么,显然任何一家平台,即使再大,也不可能承受。比如,当初某平台出现1亿元坏帐,最后自己兜底,如果交易规模更大了,出现10亿、50亿的风险呢?平台自身还能兜得起吗?如果整个风险都由平台自己承担,显然没有平台能担得起,那么大家就都只能倒闭了,如此,网贷行业无法真正发展壮大,也就失去了作为互联网金融存在的价值。所以,去担保化是行业壮大发展的前提。


  三、更好保障投资者利益之要求


  很多投资者对“宣称自身提供兜底的平台”格外青眯,诚然,产生风险后平台能以一种负责任的态度去面对和承担,固然值得赞赏;可问题是,平台真有承担的能力吗?而且,从另一个角度讲,如果问题频频甚至有大窟窿,不恰恰说明平台自身的风控能力需要反思吗?对投资者利益的真正有效保障,是“自身风控过硬,能最大程度规避风险,即使万一出现风险,也有相应可靠保障机制”,而绝对不是“自身风险控制薄弱、运营管理松驰,仅靠一句提供兜底的空头承诺就能解决的”!所以,无论从哪个方面来看,“去担保化”既是必然,也是平衡各方利益的共同选择。那么,去担保化之后,投资者利益如何保障?平台不提供担保,是否就是投资者全部风险自担呢?是否就意味着平台变得不安全了呢?


    下:P2P去担保化之后,投资者利益如何保障?


  前面说到,对投资者利益的真正有效保障,核心在于平台自身过硬的风控能力。其实,P2P去担保化,不仅是为了分散交易各方的风险;同时也是倒逼平台完善风控制度,提升自身风险管理能力的重要手段。金融,即经营风险,只有“风险少、风险小、风险管得好”才是真正保障投资者利益之根本。为更清晰明了、通俗易懂的回答该问题,我们以“楚金所”平台为例阐述回复。楚金所在成立之前通过大量行业调研和论证,就预见了P2P去担保化的必然要求,确立了自身“信息中介”的定位。它是如何保障投资者利益的呢?


  一、严格的担保合作筛选机制


  2014年9月,银监会首次、正式、完整地提出P2P网贷行业监管10大原则,其中第6大原则明确规定,“P2P自身不担保,引入的担保机构要有资质,不能承担过多担保倍数”。楚金所从三大方面选择担保合作伙伴,实际比规定要求更高:


  1、准入制


  首先,必须满足4项硬性条件: A、注册资本>1亿元 B、稳定经营>2年 C、坏账率<2% D、金融办年检记录良好其次,要进行严格的尽调,并出具信用评估报告;最后,双方要深入沟通,了解彼此在企业价值观、经营理念等软性要求上的匹配度,这也是大家持久、愉快合作的前提。以楚金所最近合作的湖北浦惠担保为例,双方进行了持续长达3个多月的互访、考察、面对面深入交流之后才最终签约确定合作意向。


  2、额度制


  楚金所将根据合作伙伴的条件及合作成果,按其注册资本授予10%-20%的融资项目担保额度。比如,某合作机构注册资本1个亿,那么其能为楚金所推荐的融资项目总额最高只能是1~2千万,额度用完将不再具有推荐资格,以此防止超出其担保能力。


  3、保证金制


  除了严格准入和融资担保额度控制外,楚金所还同时实行保证金制,事前收取担保方推荐项目融资金额的5%-10%作为担保保证金。确保万一当融资方无法正常还款时,担保方有能力偿还。通过一整套近乎苛刻的制度要求,将这一层的风险排除在外。既然有担保之责任,就要有担保之能力。


  二、完善的项目审核体系


  1、项目行业要求


  楚金所不接受高风险行业及落后产能项目,如房地产、钢铁、造纸等;而以国家产业发展政策为导向,重点关注软件服务业、先进制造业、新型农业、商贸零售、医药等高科技领域。


  2、资金用途限定


  借款人必须有真实借款用途,并且仅限于企业正常业务经营。通过贷后管理确保专款专用。


  3、3方7道审核


  每个项目都必须经担保公司、融资顾问、中金高科(楚金所运营单位)3方7道程序专业风控人员层层调查、评估、审核、确认并签字盖章后,才能在楚金所平台向投资者发布。


  4、项目额度控制


  目前,楚金所对单个项目最高融资额度控制在500万元左右。这既是响应国家对P2P要坚持服务小微企业、服务实体经济的倡导,也是符合监管层做小额分散的要求,以防范过大的单体项目产生风险冲击。


  三、可靠的2级代偿制度


  “2级代偿”制度可以说是楚金所平台的一大特色,为什么需要2级代偿呢?因为,毕竟无论多么先进的风控技术和严谨的风控制度,多么严格的担保合作条件,都不可能在任何时候100%保障投资者本息安全。为此,楚金所引入中投金信作为融资顾问,中投金信是楚金所股东中金国际大陆资产持有人,拥有10多年丰富的金融行业经验,仅金融净资产一项就超过10亿元。所有项目经担保合作伙伴初审,需经融资顾问二审,同时其对项目承担第二级代偿责任,当担保合作合伙无力偿还时,融资顾问代为偿还。


  无论担保、抵押还是其他任何保障形式,都只是一种补救措施。作为平台方,最重要的工作还是在前端,开发第一还款来源有保障的优质融资项目,防患于未燃。担保、抵押等手段作为投资者的第二还款来源,终究只是“以防万一”的补救措施,而不是常规手段。从安全角度来说,我们希望这些备用手段永远都用不上,那才是真正的安全,也才是对投资者利益的终极保障。


在线客服